Redacción BL
El Banco de la República considera que pese a la desaceleración del crédito y un paulatino deterioro de su calidad, el sistema financiero colombiano cuenta con niveles de liquidez y solvencia que no solo se encuentran por encima de los requeridos por los parámetros internacionalmente aceptados, sino que, incluso, serían suficientes para enfrentar la materialización de riesgos extremos, de baja probabilidad.
(Vea: Condenan por corrupción a proveedor de tinta de billetes del Banrep).
En el Reporte de Estabilidad Financiera del primer semestre el Emisor se destaca que los establecimientos de crédito en Colombia cuentan con altos niveles de capital y adecuados indicadores de liquidez que les permitirían enfrentar la materialización de diversos riesgos. Por su parte, la rentabilidad ha mostrado una tendencia decreciente desde mediados de 2022.
Dice que el crédito ha reducido su ritmo de crecimiento en los últimos meses después de mostrar ritmos de expansión muy altos, al tiempo que se ha observado una mayor mora en la cartera.
“Esta dinámica se explica principalmente por la modalidad de consumo y podría continuar en el primer semestre de 2023”, menciona el informe.
Asegura que ejercicios de sensibilidad relacionados con el colapso del Silicon Valley Bank y otros bancos regionales en Estados Unidos “no tuvo impacto directo sobre las entidades financieras locales”.
(Vea: Nuevo calendario de Banrep para dar a conocer tasas de interés).
Y mencionó que algunas características que protegen al sistema financiero colombiano son una estructura de balance conservadora tanto por el lado activo como por el lado pasivo de las entidades, la práctica generalizada de valoración del portafolio de inversión a precios de mercado, y la adecuada administración del riesgo de liquidez.
El informe del Banco de la República advierte que el endeudamiento de los hogares permanece en niveles cercanos a los máximos históricos.
“El ahorro de los hogares se ha recuperado, pero permanece por debajo de los niveles prepandemia. Los hogares cuentan con recursos líquidos suficientes para cubrir las obligaciones de corto plazo”, asegura el informe.
Dice que de mantenerse una senda de crecimiento bajo de la cartera, se podría esperar una disminución en la relación de deuda a ingreso. Asimismo, revela que los indicadores de riesgo de crédito de la cartera comercial se ubican en niveles bajos y se observa un leve deterioro para ciertos sectores.
Dice que la mayoría de la deuda en moneda extranjera del sector corporativo tiene mecanismos de mitigación del riesgo cambiario.
(Vea: Remesas a abril llegan a US$3.212 millones, según el Emisor).
El informe considera que la rentabilidad de las instituciones financieras no bancarias ha mostrado una recuperación, aunque permanece por debajo de los valores prepandemia.
“Los fondos de inversión colectiva abiertos sin pacto de permanencia han mostrado caídas en sus indicadores de liquidez en los últimos meses, pero estos permanecen muy por encima de los mínimos regulatorios”, indica el informe.
Se realizaron ejercicios de estrés para evaluar la resiliencia de los establecimientos de crédito en un escenario hipotético adverso, extremo y poco probable que consideró varios elementos.
Entre estos, la caída de los términos de intercambio como la reducción del precio de petróleo, la mayor percepción de riesgo país, fuerte contracción de la demanda interna, aumento del desempleo y la liquidación gradual del portafolio de deuda pública de inversionistas extranjeros.
(Vea: Abril, mejor registro mensual en inversión extranjera directa).
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